Co je dobrá návratnost investice?

Někdo by řekl, že dobrá návratnost investice je návratnost vaší investice. V tomto tvrzení je obrovské množství moudrosti. K největším chybám při investování dochází, když někdo podstoupil větší riziko v naději, že dosáhne lepších výnosů, a místo toho nakonec přišel o většinu toho, co měl.

Pro určení dobré návratnosti investice si musí investoři udržet realistickou představu o tom, co je výhra. Pokud nevíte, co je realistické, může vás každý podvodník přesvědčit, že má něco výjimečného. Obětí podvodníků se stávají lidé, kteří věří, že je možné dosáhnout nadstandardních výnosů.

Níže je uvedeno šest širokých kategorií investic a výnosy, které můžete očekávat:

1. Spekulativní investice

Začněme pravidlem číslo jedna: čím vyšší je potenciální výnos, tím větší je riziko. Skvělým příkladem jsou haléřové akcie.

Nenechte se zmást. I legální společnosti nabízející akcie mohou být spekulativní. Malé biotechnologické společnosti, jejichž jediným cílem je najít další průlomovou léčbu, mohou na základě rozhodnutí FDA během jediného dne vzrůst nebo klesnout o 80 % i více. Jistě, můžete se ocitnout na správné straně tohoto pohybu, ale také můžete přijít téměř o všechno. Totéž lze říci o nových IPO a akciích zakoupených pouze proto, že vypadají jako cíl převzetí.

Zlato je dalším příkladem něčeho, co může spadat do kategorie spekulací. Pokud se vám podaří zlato správně načasovat a chytíte ho před krizí, můžete vydělat jmění. V takovém případě byste si mysleli, že zlato je nejlepší investice všech dob – ale ve skutečnosti se stalo to, že jste měli štěstí a vaše spekulativní investice se náhodou vyplatila.

Špatně načasujete a můžete sledovat, jak vaše investice prochází dlouhým a trvalým poklesem hodnoty, což se stalo s cenou zlata od roku 1980, kdy dosáhla 850 dolarů za unci, do roku 2001, kdy klesla pod 300 dolarů za unci; což představuje ztrátu 65 % její hodnoty. Pokud jste v tomto období investovali do zlata, pravděpodobně jste si nemysleli, že je to tak skvělé. Pokud uvažujete o investici do zlata, udělejte to jako součást diverzifikovaného portfolia.

2. Tradiční akcie a akciové fondy

A co akcie blue-chip nebo akciový trh jako celek? Abyste mohli zhodnotit výnosy z tohoto typu investic, musíte pochopit rozdíl v míře rizika, které podstupujete při investici do akcií oproti investici do akciového indexového fondu.

Používáme stupnici investičního rizika od jedné do pěti, přičemž pětka představuje vysoce rizikovou volbu a jednička má nejmenší míru rizika. Investici do jedné akcie klasifikujeme jako investiční riziko stupně pět: můžete přijít o všechny své peníze. Akciový indexový fond klasifikujeme jako riziko úrovně čtyři: můžete přijít o peníze, ale bylo by téměř nemožné, abyste přišli o všechny své peníze. Bezpečné investice, jako jsou spořicí účty, mají stupeň rizika jedna. 3. Nemovitosti

Nemovitosti

Nemovitosti jsou něco, co často vidíte propagovat jako něco, co poskytuje vynikající návratnost investice. Je to tak? No, může, pokud víte, co děláte. Mnoho bohatých lidí vydělalo své jmění díky investicím do nemovitostí. Nemovitosti mohou také, jako každá investice, která poskytuje potenciál dobrých výnosů, vést ke ztrátě.

Ačkoli existuje spousta realitních kanceláří, které vám chtějí prodat nemovitosti, pravdou je, že nemovitosti jsou pro pokročilé investory, kteří na těchto trzích strávili roky nebo desetiletí. Pronájem nemovitostí nebo převracení domů není snadný způsob, jak vydělat peníze, dokud nemáte dostatek zkušeností.

A jak jsme viděli při velké recesi v roce 2008, i koupě domu, jak to dělá mnoho Američanů, představuje riziko.

4. Jaké je riziko? Tradiční dluhopisy a dluhopisové fondy

Když říkáme tradiční dluhopis, máme na mysli dluhopisy vydané státem nebo společností, které mají rating Baa3 (Moody’s), BBB-(S&P/Fitch) nebo vyšší. Tyto typy dluhopisů jsou na stupnici investičních rizik zařazeny do kategorie druhého nebo třetího stupně rizika.

U dluhopisů platí, že při růstu úrokových sazeb klesá hodnota jejich jistiny. To má větší vliv na dlouhodobé dluhopisy a menší vliv na krátkodobé dluhopisy. Pokud vlastníte jednotlivé dluhopisy a plánujete je držet až do jejich splatnosti, pak na vás tyto cenové výkyvy nebudou mít vliv.

5. Dluhopisy, které mají vliv na hodnotu dluhopisů. Bitcoin

Nejnovější spekulativní šílenství? Bitcoin a další kryptoměny. O tom, zda kryptoměny představují budoucnost finančních transakcí, se hodně diskutuje, ale zkušení investoři vědí, že když něco roste tak rychle jako Bitcoin v roce 2017, riziko velké ztráty převažuje nad možnou odměnou za získání velké výhry.

Pokud jste do Bitcoinu investovali před lety, kdy o jeho existenci široká veřejnost ještě nevěděla, gratulujeme vám k výhře, ale vstupovat do něj až po velkém pohybu není dobré řízení rizika.

6. Pokud jste do Bitcoinu investovali před lety, kdy o jeho existenci široká veřejnost ještě nevěděla, gratulujeme vám k výhře. Bezpečné investice

Bezpečné investice jsou jedinou možností, která může zajistit návratnost vaší investice, i když nemusí zajistit dobrou návratnost vaší investice. Historické výnosy bezpečných investic se obvykle pohybují v rozmezí 3 % až 5 %, ale v současné době jsou mnohem nižší (0,0 % až 1,0 %), protože závisí především na úrokových sazbách. Když jsou úrokové sazby nízké, bezpečné investice přinášejí nižší výnosy. Tato situace může způsobit, že se lidé honí za rizikovějšími investicemi s cílem dosáhnout vyšších výnosů.

Co s příběhy o „skvělých výnosech“?

Co příběhy, které slýcháte o lidech, kteří dosáhli velkolepých výnosů díky nalezení správných akcií? Tomu se říká štěstí. Někteří lidé také vyhrají v loterii a my jim to přejeme, ale nechodíme přece kolem horké kaše a neinvestujeme všechny peníze do losů, že ne?“

Je absurdní, že jen proto, že jeden člověk mohl dosáhnout dobrého výnosu z investice do akcií nebo nemovitostí, byste si mysleli, že je snadné tyto výsledky zopakovat. Je to asi tak snadné jako vyhrát v loterii. Nikdy se neřiďte módními výstřelky.