Was ist Schedule 14C?
Schedule 14C legt bestimmte Offenlegungskriterien für Unternehmen fest, deren Wertpapiere bei der Securities and Exchange Commission (SEC) registriert sind. Schedule 14C ist eine Vollmachtserklärung, die ein Anwalt erstellt, wenn ein öffentliches Unternehmen jedes Jahr seine Aktionärsversammlung abhält. Es ist erforderlich, wenn der Emittent Sonderversammlungen abhält, um über Kapitalmaßnahmen wie Namensänderungen und Fusionen abzustimmen.
Schedule 14C muss für Unternehmen ausgefüllt werden, die bei der SEC gemeldet sind und deren Aktionäre eine Maßnahme durch schriftliche Zustimmung genehmigen.
Key Takeaways
- Schedule 14C legt die Anforderungen für Unternehmen fest, die bei der SEC gemeldet sind und deren Aktionäre eine Maßnahme durch schriftliche Zustimmung genehmigen.
- Das Formular schreibt vor, dass die Aktionäre, die die schriftliche Zustimmung erteilen, über genügend Stimmen verfügen, um das Ergebnis der Abstimmung zu kontrollieren.
- Zu den Maßnahmen, für die Schedule 14A oder 14C einzureichen ist, gehören Namensänderungen, Aktiensplits, Domizilwechsel, umgekehrte Fusionen, Unternehmensumstrukturierungen und andere Ereignisse, die eine Abstimmung der Aktionäre erfordern.
Schedule 14C verstehen
Unternehmen mit SEC-registrierten Wertpapieren sind verpflichtet, Abschnitt 14 des Securities Exchange Act von 1934 einzuhalten. Abschnitt 14 beschreibt die Regeln für die Stimmrechtsvertretung in Bezug auf die Angaben, die in den Unterlagen enthalten sein müssen, mit denen bei jährlichen Versammlungen um Stimmen der Aktionäre geworben wird. Der Zeitplan sieht vor, dass die Aktionäre, die die schriftliche Zustimmung erteilen, über genügend Stimmen verfügen, um das Ergebnis der Abstimmung zu kontrollieren. Die Stimmabgabe der Aktionäre erfolgt entweder persönlich oder durch einen Bevollmächtigten.
Die Vollmachtsregeln werden durch Folgendes durchgesetzt:
- Staatliches Gesellschaftsrecht
- Börsennotierungsanforderungen
- SEC-Vollmachtsregeln
- Satzung und Statuten der Emittenten
Emittenten, die eine nach dem Securities Exchange Act von 1934 registrierte Klasse haben, unterliegen den Vollmachtsregeln. Die Angaben zu den Proxy Rules enthalten die Informationen, die die Aktionäre benötigen, um in Kenntnis der Sachlage abzustimmen. Die Abstimmung erfolgt entweder auf der traditionellen Jahreshauptversammlung oder auf einer außerordentlichen Aktionärsversammlung.
In einigen Fällen wird die Zustimmung der Aktionäre schriftlich eingeholt und muss nicht auf einer Versammlung erfolgen. Dann erfüllt ein Unternehmen die Offenlegungsanforderungen von Abschnitt 14, indem es die in Schedule 14C beschriebenen Informationen offenlegt.
Wer kann ein Schedule 14C einreichen?
Ein Anwalt für Schedule 14C bereitet in der Regel das Proxy Statement für die jährliche Aktionärsversammlung vor, wenn Abstimmungen über Kapitalmaßnahmen stattfinden. In anderen Fällen ergreifen börsennotierte Unternehmen Maßnahmen mit der schriftlichen Zustimmung der Aktionäre des Emittenten.
Wie ein Schedule 14C einzureichen ist
Die Proxy Rules der SEC finden sich in Abschnitt 14 des Exchange Act. Ein Proxy Statement auf Schedule 14A oder ein Information Statement auf Schedule 14C informiert die Aktionäre über Unternehmensänderungen, Maßnahmen und Aktionärsversammlungen.
Zu den Maßnahmen, die eine Einreichung auf Schedule 14A oder 14C erfordern, gehören Namensänderungen, umgekehrte Fusionen, Aktiensplits, Änderungen des Firmensitzes, Unternehmensumstrukturierungen und andere Ereignisse, die eine Abstimmung durch die Aktionäre des Emittenten erfordern.
Schedule 14C informiert die Anleger auch über Maßnahmen, die von den Mehrheitsaktionären des Emittenten genehmigt wurden. Zehn Tage nach Einreichung einer vorläufigen Informationserklärung auf Schema 14C kann der Emittent eine endgültige Informationserklärung einreichen, wenn keine Kommentare der SEC eingegangen sind.
Zusammenfassend ersucht der Emittent des Schemas um die Zustimmung der Aktionäre zu einer Maßnahme. Im Schema wird um die Zustimmung der Aktionäre gebeten, und der Emittent muss die Anforderungen des Schemas 14A zur Einholung von Vollmachten erfüllen.