Muy a menudo, cuando se trata de propiedades de inversión, los corredores se les pregunta acerca de un intercambio 1031. Yo trabajo con muchos clientes que poseen propiedades de inversión y se aprovechan de la 1031 Exchange Tax Deferral. Muchas personas no están familiarizadas con esta opción o están confundidos por el proceso. Bajo la Sección 1031 del Código de Rentas Internas de los Estados Unidos (26 U.S.C. § 1031), un contribuyente puede diferir el reconocimiento de las ganancias de capital y la responsabilidad del impuesto sobre la renta federal relacionada en el intercambio de ciertos tipos de propiedad. Estos intercambios de impuestos diferidos sólo están disponibles para los bienes de inversión y no se aplican a la venta de residencias principales o segundas viviendas.
Este tipo de aplazamiento permite que los fondos que, de otro modo, tendrían que utilizarse para pagar el impuesto sobre las ganancias de capital en la ganancia de capital de la venta de la propiedad, se destinen a una inversión igual o mayor. Esencialmente, permite que un vendedor evite el impuesto sobre las ganancias de capital en la ganancia de capital, si el vendedor reinvierte la ganancia realizada de nuevo en el mercado inmobiliario.
A menudo se confunde la advertencia de «igual por igual». La compra de una propiedad a través del intercambio 1031 no significa que el vendedor se limite a un dúplex por otro, como ejemplo. Los inversores pueden aprovecharse de esto, siempre y cuando la propiedad comprada sea sólo para fines de inversión y la compra sea de igual o mayor reinversión en el mercado inmobiliario. Por lo tanto, un ejemplo de esto podría ser un vendedor que vende un cuádruplex y compra una(s) casa(s) unifamiliar(es) de alquiler, o quizás un edificio comercial. Un vendedor también puede comprar un terreno vacío, ya que no es necesario que la propiedad produzca ingresos según las directrices del código fiscal. Además, el vendedor no está limitado a comprar en la misma zona si quiere reinvertir las ganancias en otro mercado o estado.
El tipo de intercambio más común es el «intercambio diferido o directo». Con este tipo de intercambio un vendedor tiene 45 días naturales desde la fecha de cierre de la propiedad cedida para identificar una propiedad de reemplazo. Una vez que el vendedor ha identificado la propiedad, tiene una oferta aceptada y ha notificado por escrito al acomodador del intercambio la identificación de la propiedad, el vendedor tiene entonces 180 días naturales para cerrar la plica de dicha propiedad. Una cosa a tener en cuenta con los intercambios 1031: un vendedor debe utilizar un acomodador de intercambio certificado de terceros, y es aconsejable consultar con un asesor fiscal y planificador financiero antes de ejecutar un intercambio.