Wat is een 529-plan?
Een 529-plan is een fiscaal voordelige beleggingsrekening waarop ouders na aftrek van belastingen geld kunnen storten voor in aanmerking komende uitgaven voor hoger onderwijs. De winst op de rekening wordt belastingvrij opgebouwd en kan worden gebruikt voor collegegeld en andere uitgaven, afhankelijk van het type rekening. Er zijn twee soorten 529-plannen.
529 College Savings Plan
Het populairste type 529-plan is het 529-college-spaarplan, waarin een rekeninghouder kan sparen voor de kosten van het hoger onderwijs van de begunstigde, waaronder collegegeld, kost en inwoning, en andere gekwalificeerde uitgaven.
529 Prepaid Plan
Het minder populaire 529 prepaid plan stelt de rekeninghouder in staat om prepaid collegegeld te kopen voor gebruik bij een aangewezen institutionele partner. In tegenstelling tot 529 college spaarplan, kunnen 529 prepaid plannen alleen worden gebruikt voor collegegeld en verplichte vergoedingen.
In dit artikel verwijst het 529 plan naar het 529 college spaarplan.
Wat zijn de criteria voor het gebruik van een 529 plan om uitgaven te betalen?
Niet alle in aanmerking komende uitgaven in de Cost of Attendance (COA) zijn in aanmerking komende uitgaven voor de 529. Sommige uitgaven voor levensonderhoud, zoals transportkosten, kunnen niet worden betaald met een 529-distributie. Als u van plan bent om uw 529-plan te gebruiken om te betalen voor kost en inwoning, moet u aan de volgende criteria voldoen:
-
Moet ten minste halftijds zijn ingeschreven (controleer het aantal kredieturen bij de universiteit)
-
Moet zijn ingeschreven bij een in aanmerking komende instelling
-
Ingeschreven zijn in een graad- of certificaatprogramma, geen bijscholingscursussen
Ruimte en maaltijden betalen met een 529-plan
Als een student aan de toelatingscriteria voldoet, kan de rekeninghouder het 529-plan gebruiken om zowel huisvestingskosten op de campus als daarbuiten te betalen.
Betalen voor huisvesting op de campus
Als de student op de campus woont en gebruikmaakt van een maaltijdplan, is het betalen voor kost en inwoning met een 529-plan eenvoudig omdat de meeste plannen een optie hebben om een cheque rechtstreeks naar de school te sturen. U kunt ook kosten betalen en uzelf terugbetalen.
Betalen voor off-campus huisvesting
U kunt meestal betalen voor off-campus woonkosten door out-of-pocket kosten te betalen en uzelf terug te betalen met fondsen uit het 529-plan. Sommige plannen kunnen u toestaan om de distributiecheque rechtstreeks naar de verhuurder te sturen.
Voorkom overschrijding van de kosten in de cost of attendance (COA)
Een van de grootste misvattingen over 529-plannen en off-campus huisvesting is dat er geen beperkingen zijn op de huur, nutsvoorzieningen, boodschappen of andere uitgaven die een student met zijn 529-plan kan betalen. De meeste hogescholen berekenen een aparte prijs voor studenten die buiten de campus wonen, die iets lager is dan de kosten voor kamer en ontbijt op de campus. Als u geen gepubliceerde off-campus COA ziet, is het mogelijk dat deze hetzelfde is voor on- en off-campusstudenten.
In beide gevallen is het belangrijk om ervoor te zorgen dat de kosten voor kost en inwoning niet hoger zijn dan de geraamde kosten in de COA voor het academische jaar van negen maanden. Als dit wel het geval is, zal elk bedrag boven de COA worden beschouwd als een niet-gekwalificeerde uitgave voor hoger onderwijs waarover belasting en een boete van 10% moeten worden betaald. Zelfs als het appartement voor 12 maanden wordt gehuurd, kunt u alleen de geschatte kosten van huisvesting buiten de campus in de COA opnemen.
Het gebruik van een 529-plan om kost en inwoning te betalen
Hoewel je 529 college spaarplannen absoluut kunt gebruiken om kost en inwoning te betalen, zal het nemen van een paar voorzorgsmaatregelen het gemakkelijker voor je maken in de belastingtijd. Probeer altijd de kosten voor kost en inwoning rechtstreeks aan de universiteit of huisbaas te betalen met een distributiecheque van het plan. Als u deze optie niet kunt gebruiken, betaalt u out-of-pocket en bent u van plan uzelf te vergoeden, zorg er dan voor dat u alle betalingsbewijzen en kopieën van cheques bewaart om de uitgaven te ondersteunen.